Vietstock Daily 12/11: Bluechip làm điểm tựa, nhưng giao dịch vẫn đang khó khăn!

11/11/2014 18:27

11-11-2014 18:27:48+07:00

Đà tăng của thị trường có thể sẽ tiếp tục gặp khó khăn khi các cổ phiếu bluechip chịu áp lực chốt lời vì thiếu vắng thông tin hỗ trợ đủ mạnh để các chỉ số bứt phá.

I. NHẬN ĐỊNH THỊ TRƯỜNG CHỨNG KHOÁN NGÀY 12.11.2014

- Thị trường lấy lại sắc xanh trong phiên hôm nay; cụ thể VN-Index tăng 0.35% lên 604.23 điểm, còn HNX-Index tăng 0.39% đứng ở 89.86 điểm. Hai nhóm Market Cap vẫn tăng điểm là VS-Mid Cap (0.14%) và VS-Large Cap (0.05%), trong khi VS-Micro Cap và VS-Small Cap lần lượt giảm 0.7% và 0.48%.

- Số nhóm ngành tăng điểm và giảm điểm xấp xỉ nhau với 12/11. Mức tăng ở các nhóm cũng thu hẹp, trong đó tăng nhiều nhất là Thiết bị điện- Đ.Tử VT (1.09%), Khai khoáng (0.73%)... Khai khoáng là nhóm giảm mạnh nhất hôm qua. Nhóm Nông – Lâm – Ngư tăng mạnh hôm qua thì lại giảm nhiều nhất hôm nay với 2.31%, tiếp theo là SX Vật liệu xây dựng giảm 1.3%… Ngược chiều với nhóm Xây dựng, Bất động sản, Ngân hàng, Khai khoáng đều tăng điểm thì nhóm Chứng khoán lại giảm nhẹ 0.05%.

- Mức đóng góp tăng điểm lên 2 chỉ số thị trường của top 10 cổ phiếu đều áp đảo so với mức kéo giảm của top 10 cổ phiếu tác động giảm điểm. Cụ thể, top 10 cổ phiếu tăng điểm đều đóng góp 0.6%, trong khi mức tác động giảm điểm của top 10 là 0.2% đối với cả 2 sàn. Trên HOSE, GAS đóng góp cho VN-Index tới 0.5%, trong khi MSN lại kéo VN-Index giảm 0.14%. GAS vừa thông báo KQKD 9 tháng đã vượt kế hoạch 8%, với LNST 9,337 tỷ đồng.

- Trong khi dòng tiền hướng về TDC, GTN, FLC, KSH, PXS, DIG, HQC, ITA, TTF, DHC, KBC, PVT, SAM (sàn HOSE) hay KLF, FIT, PVX, SHB, SCR, PVC, PVS (sàn HNX) thì một số cổ phiếu lại bị áp lực bán ra mạnh như VHG, KSA, HVG, HHS, KDC, TCM, VIP, PET, OGC, DLG, HAR, SSI, HAG,… Đáng chú ý nhất là mã KLF khớp hơn 37.7 triệu cổ phiếu và đóng cửa ở mức giá trần.

- Dòng tiền vẫn tích cực được bơm vào thị trường đã giúp thanh khoản tăng mạnh phiên thứ 2 trên HNX khi tăng 26.3%, đạt 79.7 triệu đơn vị, và tiếp tục tăng nhẹ 6.2% trên HOSE với 132 triệu đơn vị khớp lệnh.

- Khối ngoại bán ròng phiên thứ 2 trên HOSE nhưng đã giảm mạnh khi giá trị bán ròng chỉ còn 4.7 tỷ đồng; trong khi quay sang mua ròng 2.4 tỷ đồng ở HNX. Trên HOSE, họ bán ròng nhiều nhất ở GAS (19.4 tỷ đồng), SSI (7.4 tỷ đồng), KDC (5.8 tỷ đồng)... và mua ròng nhiều nhất ở HPG (29.3 tỷ đồng), MSN (15.9 tỷ đồng), MWG (6.3 tỷ đồng). Trên HNX, họ mua ròng chủ yếu ở PLC (2.2 tỷ đồng), IVS (2.0 tỷ đồng), ABC (1.3 tỷ đồng), trong khi bán ròng tập trung ở PVC (1.8 tỷ đồng), HMH (1.0 tỷ đồng).

- Giao dịch tích cực ở nhiều cổ phiếu bluechip đã giúp thị trường giữ vững sắc xanh trong suốt phiên, trong khi hoạt động trading ngắn hạn vẫn đang diễn ra khá mạnh. Đà tăng của thị trường có thể sẽ tiếp tục gặp khó khăn khi các cổ phiếu này chịu áp lực chốt lời vì thiếu vắng thông tin hỗ trợ đủ mạnh để các chỉ số bứt phá.

PHÂN TÍCH KỸ THUẬT

Phân tích Xu hướng và Dao động giá

VN-Index – Thanh khoản hồi phục. VN-Index giằng co khá mạnh trong phiên giao dịch ngày 11/11/2014 cho thấy tâm lý nhà đầu tư vẫn còn thận trọng trong ngắn hạn. Tuy nhiên, VN-Index đã vượt qua đường neckline (vùng 601 – 603 điểm) của mẫu hình Head & Shoulders dạng phức tạp nên nguy cơ điều chỉnh giảm bớt khá nhiều.

Khối lượng khớp lệnh tiếp tục tăng và duy trì trên mức trung bình 20 phiên gần nhất (tương đương 116 triệu đơn vị) trong 3 phiên giao dịch liên tiếp cho thấy lực cầu đang mạnh dần và nhà đầu tư mạnh dạn hơn trong giao dịch. Bên cạnh đó, chỉ báo MACD cũng sắp vượt lên trên ngưỡng 0.

Nếu hai đường +DI và -DI của Directional Movement System cho mua trở lại trong thời gian tới thì nhiều khả năng VN-Index sẽ tiếp tục quá trình phục hồi.

HNX-Index – Tiến sát vùng đỉnh cũ. HNX-Index tiếp tục tăng trưởng trong phiên giao dịch ngày 10/11/2014 với thanh khoản tăng mạnh. Bollinger Bands cũng bắt đầu có tín hiệu bung nén nên khả năng tăng trưởng là khá lớn.

Chỉ báo Stochastic Oscillator đã lên gần vùng overbought nhưng chưa cho tín hiệu bán nên triển vọng tăng trưởng của HNX-Index vẫn còn. Điểm đáng lo ngại nhất là vùng đỉnh cũ tháng 03/2014 (vùng 91 – 94 điểm) sẽ đóng vai trò kháng cự nếu HNX-Index tiếp tục hồi phục trong thời gian tới. Đây là vùng có khối lượng tích lũy khá lớn và có nhiều lần báo hiệu thành công sự đảo chiều của HNX-Index trong quá khứ nên nhà đầu tư cần thận trọng khi HNX-Index test lại vùng này.

Phân tích Market Strength

VS-Arms VN duy trì mức thấp trong phiên giao dịch ngày 11/11/2014 cho thấy bên mua chiếm ưu thế. EMA 5 ngày của VS-Arms VN đang đứng ở mức 0.36 cho thấy bên mua chiếm ưu thế trong 5 phiên vừa qua.

VS-LBR VN đạt 0.84 trong phiên giao dịch ngày 11/11/2014 cho thấy nhà đầu tư lớn tham gia mạnh trong phiên này. EMA 5 ngày đang đứng ở mức 0.81 cho thấy nhà đầu tư lớn tham gia mạnh vào thị trường trong ngắn hạn.

Phân tích Dòng tiền

Biến động của dòng tiền thông minh: VS-NVI VN vượt lên trên EMA 5 ngày. Điều này cho thấy dòng tiền thông minh đang bơm vào thị trường trong ngắn hạn. Bên cạnh đó, VS-NVI VN đã vượt lên trên EMA 20 ngày nên nguy cơ đảo ngược xu hướng dài hạn là không cao.

Biến động của dòng tiền từ khối ngoại: Khối ngoại bán ròng nhẹ trong phiên giao dịch ngày 11/11/2014 (dựa trên giao dịch khớp lệnh, không tính thỏa thuận). Đường EMA 5 ngày của NetValForVN đang ở bên dưới đường 0 nên nhà đầu tư cần thận trọng nếu tình trạng bán ròng vẫn tiếp diễn trong các phiên tới.