Khi quỹ đầu tư mua bán lớn

09/04/2016 10:57

09-04-2016 10:57:28+07:00

Chuyển động quỹ đầu tư tuần 01/04-08/04/2016:

Giao dịch công bố trong tuần 01/04-08/04/2016 của nhiều quỹ đầu tư mang đậm dấu ấn của những câu chuyện về nhà đầu tư chiến lược với kẻ tăng tiền góp vốn, người “dứt áo ra đi”.

* Quỹ ngoại mạnh tay rót tiền vào cổ phiếu Việt Nam

Sau một thời gian dài nhiều đồn đoán, cuối cùng quỹ đầu tư Red River Holding cũng chính thức “chia tay” EVE. Cụ thể, nhóm quỹ đầu tư có liên quan là Red River Holding và Temasia Capital đã bán thỏa thuận toàn bộ 3.8 triệu cp EVE, tương đương tỷ lệ sở hữu 14% vốn, thu về giá trị hơn 130 tỷ đồng (giá bình quân khoảng 34,220 đồng/cp).

Cách đây không lâu, ông Jean-Charles Belliol - người đại diện cho phần vốn của Red River Holding cũng vừa có đơn xin từ nhiệm vị trí thành viên HĐQT EVE và chấm dứt tư cách kể từ 14/03/2016. Thông qua việc rút người đại diện vốn và thoái toàn bộ vốn đầu tư, Red River Holding đã chính thức kết thúc mối “nhân duyên” với EVE sau nhiều năm song hành cùng doanh nghiệp.

Trước đó, Red River Holding từng có mâu thuẫn với HĐQT EVE khi phủ quyết các tờ trình tại ĐHĐCĐ thường niên 2014 do kiến nghị nâng mức cổ tức từ 11% lên 35% nhưng bị HĐQT EVE phản đối. Đến ĐHĐCĐ thường niên năm 2015, ông Jean Charles Belliol đã không tham dự họp và ủy quyền cho một luật sư dự Đại hội. Nội dung cuộc họp xoay quanh việc chất vấn liên quan đến HĐQT không hợp tác giúp Red River Holding và các đối tác khác thực hiện thoái vốn.

* Mở cửa thị trường, Activist Investor có trở thành nỗi ám ảnh với người đứng đầu doanh nghiệp?

Trong một giao dịch khác, mặc dù có thời gian đầu tư chưa lâu vào DLG từ giữa năm 2015 nhưng AnsenHoldco (thuộc Mass Noble Investment Limited) đang có những động thái thoái vốn liên tục. Ban đầu, Mass Noble Investment Limited thực hiện hoán đổi cổ phần (1 cổ phiếu DLG đổi 1.4 cổ phiếu Mass Noble) với giá hoán đổi 12,500 đồng/cp, nắm giữ 10% vốn DLG (Mass Noble cũng trở thành công ty con của DLG với tỷ lệ sở hữu hơn 97% vốn). Sau khi liên tục thoái vốn kể từ đầu năm 2016, tỷ lệ sở hữu của AnsenHoldco Ltd tại DLG giảm xuống còn 5.9%, tương đương hơn 10 triệu cp. Hiện giá cổ phiếu DLG cũng giảm về quanh vùng 7,000 đồng/cp.

Còn quỹ Market Vectors Vietnam ETF tiếp tục tái cơ cấu danh mục đầu tư khi bán bớt cổ phiếu PVT, giảm tỷ lệ sở hữu từ 5% xuống 4.97%. Cách đó khoảng 1 tuần, chính quỹ này vừa nâng sở hữu tại PVT từ 4.7% lên 5%. Tính đến ngày 04/08/2016, tổng giá trị tài sản của Market Vectors Vietnam ETF đạt 326.8 triệu USD với 31 khoản đầu tư. Giá trị đầu tư vào PVT trong danh mục của Market Vectors Vietnam ETF chỉ chiếm mức thấp với tỷ trọng 1.8% NAV, những khoản đầu tư khác đứng top đầu là VIC 8.3% NAV, MSN 7.47% NAV, VCB 7.11% NAV…

Giao dịch thoái vốn ở một số khoản đầu tư khác còn có CTCK Tonkin bán hết 17.7% vốn PSC, VietinBank Capital giảm tỷ lệ sở hữu tại STG từ 18% xuống 9%, MBCapital cũng giảm nắm giữ tại MHC từ 7% xuống 6.5%...

Ở chiều ngược lại, giao dịch mua cổ phiếu của các quỹ đầu tư có phần khiêm tốn hơn. Trong đó, Norges Bank mua 1.6 triệu cp CII, nâng sở hữu lên 2.1%, nhóm quỹ đầu tư của Dragon Capital cũng liên tục gom DXG, nâng nắm giữ lên 9.1%, hay Finansia Syrua Securities nâng tỷ lệ sở hữu tại SVC lên mức 9% vốn…

Tuy nhiên, mối quan hệ chiến lược giữa các quỹ đầu tư với doanh nghiệp được nâng cao hơn khi tỷ lệ sở hữu tại các đơn vị này cũng tăng lên.

Còn CTCK của Thái Lan - Finansia Syrua Securities chính thức trở thành cổ đông lớn của SVC từ gần cuối năm 2015 và hiện đang trở thành nhà đầu tư chiến lược (đầu tư tài chính) tại doanh nghiệp này.

Tại NLG, Ibeworth Pte. Ltd (công ty thuộc quyền kiểm soát 100% của Keppel Land Limited) trở thành cổ đông chiến lược vào giữa năm 2015 khi mua 5.02% cổ phần phát hành thêm, tương đương 7.1 triệu cp NLG. Trong thời gian sắp tới, Ibeworth tiếp tục muốn nâng sở hữu tại NLG thông qua việc mua trái phiếu chuyển đổi và lượng cổ phiếu dự kiến sẽ nắm giữ là 14.1 triệu cp. Iberworth (Keppel Land) còn nhiều cơ hội hợp tác việc phát triển các dự án bất động sản trong tương lai với NLG trong vai trò là đối tác chiến lược.

Nhà đầu tư chiến lược Daiwa Securities Group sau khi gom vào hơn 9 triệu cp SSI (trong tổng số 26.5 triệu cp đăng ký mua do thanh khoản không lớn và để việc mua không ảnh hưởng đến giá cổ phiếu, tăng tỷ lệ sở hữu từ 10% lên 11.9%), sẽ tiếp tục đăng ký mua 17.33 triệu cp SSI từ 06/04-05/05. Được biết, Daiwa Securities Group Inc chính thức công bố trở thành nhà đầu tư chiến lược của SSI từ giữa năm 2008 thông qua việc nắm giữ 10% vốn của doanh nghiệp này.

Giao dịch của các quỹ đầu tư công bố trong tuần 01/04-08/04/2016