Vietstock Daily 26/10: Có nên hào hứng với dòng tiền bắt đáy?

25/10/2016 18:05

25-10-2016 18:05:55+07:00

Hoạt động bắt đáy đã bắt đầu xuất hiện sẽ là bệ đỡ tâm lý quan trọng cho thị trường trong các phiên tới. Tuy nhiên với việc dòng tiền lớn vẫn đang “án binh bất động” thì giới đầu tư vẫn nên duy trì sự thận trọng ở thời điểm hiện tại.

I. NHẬN ĐỊNH THỊ TRƯỜNG CHỨNG KHOÁN NGÀY 26/10/2016

- Các chỉ số thị trường thu hẹp đà giảm trong phiên hôm nay. Cụ thể, chỉ số VN-Index giảm 0.27%, đứng tại 676.18 điểm. Trên HNX, HNX-Index giảm 0.07%, đứng tại 82.82 điểm.

- Phiên giảm điểm mạnh hôm qua khiến tâm lý của giới đầu tư trở nên e ngại và kéo theo áp lực bán tiếp tục đeo bám thị trường ngay từ lúc mở cửa phiên. Trước áp lực tháo hàng lan tỏa trên diện rộng, VN-Index đã có lúc đánh mất hơn 7 điểm để lùi sâu sát mốc 670 điểm.

- Tuy nhiên, đà giảm sâu đã khiến mặt bằng giá cổ phiếu trở nên hấp dẫn hơn và kích hoạt lực cầu bắt đáy hoạt động trở lại. Tâm điểm của dòng tiền vẫn là nhóm cổ phiếu Large Cap. Trong đó, sự hồi sinh mạnh mẽ của ROS, GAS, CTD, DHG, BVH… đã kéo VN-Index tăng 0.224% và giúp chỉ số này thu hẹp đáng kể đà giảm về cuối phiên.

- Số mã giảm điểm vẫn chiếm ưu thế ở nhóm cổ phiếu Bluechip. Tuy vậy, số mã tăng cũng đã có sự cải thiện với sự trở lại của nhiều cổ phiếu như BVH, DPM, HAG, PVD, ITA, SSI, SBT… Tuy vậy, dòng tiền ở nhóm cổ phiếu này vẫn chưa có nhiều tiến triển khi thanh khoản vẫn khá trầm lắng.

- Trên HNX, ACB, PVS, VCG, VCS… là những cổ phiếu có tác động tích cực nhất lên HNX-Index. Tuy nhiên, nỗ lực của nhóm cổ phiếu này vẫn chưa đủ để giúp sắc xanh trở lại khi các cổ phiếu lớn quen thuộc khác như TAG, SHB, NTP, LAS, VND vẫn tiếp tục chìm trong sắc đỏ.

- Nhóm cổ phiếu Mid Cap, Small Cap và Micro Cap vẫn chưa có chuyển biến tích cực khi sắc đỏ chiếm ưu thế. Màu xanh tích cực chỉ ghi nhận ở một vài cổ phiếu như PDR, CAV, DMC, FMC, HAX, HID, TIX… Bên cạnh đó là một số cổ phiếu nóng quen thuộc như VNH, VRC, OGC…

- Lực cầu bắt đáy tăng mạnh giúp thanh khoản trên HOSE được cải thiện trong phiên hôm nay. Cụ thể, khối lượng khớp lệnh trên HOSE đạt 108 triệu đơn vị, tăng mạnh 17.4% so với phiên giao dịch ngày hôm qua. Trong khi đó, khối lượng khớp lệnh trên HNX giảm 10.7%, đạt 37.2 triệu đơn vị.

- Khối ngoại bán ròng trên HOSE với 28.7 tỷ đồng và mua ròng trên HNX với 11.66 tỷ đồng.

Trên HOSE, CAV là cổ phiếu bị bán ròng mạnh nhất với 28.5 tỷ đồng, theo sau là HHS (20 tỷ đồng) và CTD (18.77 tỷ đồng). Ở chiều ngược lại, VNM, HPG, GAS là các cổ phiếu được mua ròng nhiều nhất với giá trị lần lượt 28.5 tỷ đồng, 24 tỷ đồng và 5.4 tỷ đồng.

Trên HNX, khối ngoại mua ròng chủ yếu ở PVS và KVC với 7.4 và 1.14 tỷ đồng; trong khi bán ròng mạnh nhất ở MAS và QHD với chỉ 0.78 tỷ đồng và 0.5 tỷ đồng.

PHÂN TÍCH KỸ THUẬT

Phân tích Xu hướng và Dao động giá

VN-Index – Doji hình thành

VN-Index tiếp tục điều chỉnh trong phiên giao dịch 25/10/2016 và test lại trendline trung hạn (vùng 672-676 điểm). Mẫu hình nến Doji xuất hiện là tín hiệu đáng chú ý. Nếu phiên kế tiếp chỉ số bật tăng trở lại thì mầu hình đảo chiều Morning Doji Star sẽ hình thành.

Khối lượng giao dịch hồi phục trở lại về gần mức trung bình 20 phiên gần nhất. Tuy vậy, chỉ báo MACD vẫn chưa cho mua nên tình trạng giằng co vẫn có thể tiếp diễn trong các phiên tới.

HNX-Index – Test ngưỡng 61.8% của Fibonacci Retracement

HNX-Index xuất hiện mẫu hình nến Doji tại ngưỡng 61.8% của Fibonacci Retracement (vùng 82-83 điểm). Do đó, diễn biến trong phiên tới có thể cho tín hiệu xác nhận hồi phục trên chỉ số nếu chỉ số xuất hiện cây nến tăng điểm với thanh khoản ở mức khá.

Đáy cũ tháng 08/2016 (tương đương vùng 80-81 điểm) sẽ là hỗ trợ chính trong các phiên tới nếu điều chỉnh tiếp tục.

Chiến lược đầu tư:

Nhà đầu tư có thể tận dụng các nhịp điều chỉnh để mua vào nhưng không mua quá mạnh để hạn chế rủi ro giảm bất ngờ.

Phân tích Market Strength

Trong phiên giao dịch ngày 25/10/2016, VS-Arms VN đạt giá trị 1.24. Điều này cho thấy bên bán chiếm ưu thế trong phiên này. Đây là điểm rất đáng chú ý và nếu tình trạng này vẫn duy trì trong các phiên tới thì sẽ rất rủi ro.

VS-B/SORD đạt mức 0.91 cho thấy khối lượng đặt mua khá cân bằng so với khối lượng đặt bán.

Phân tích Dòng tiền

Biến động của dòng tiền thông minh: Trong phiên ngày 25/10/2016, VS-NVI VN tiếp tục duy trì dưới EMA 20 phiên. Điều này cho thấy dòng tiền thông minh vẫn chưa tham gia vào thị trường.

Biến động của dòng tiền từ khối ngoại: Khối ngoại mua ròng nhưng không đáng kể trong phiên giao dịch ngày 25/10/2016 (chỉ tính giao dịch khớp lệnh).

II. THỐNG KÊ THỊ TRƯỜNG NGÀY 25.10.2016