Giá bẩn của trái phiếu là gì?

25/07/2023 21:00
25-07-2023 21:00:00+07:00

Giá bẩn của trái phiếu là gì?

Cùng Trạng Chứng tìm hiểu về một số thuật ngữ về trái phiếu.

Giá bẩn của trái phiếu là gì?

  • Xem đáp án

Giá bẩn (Dirty price) là giá gồm mệnh giá chuẩn kèm theo các khoản lãi tích lũy phát sinh từ lãi của trái phiếu coupon. Những khoản lãi tích lũy tăng theo từng ngày được phản ánh vào giá niêm yết của trái phiếu giữa các kì thanh toán.
Giả sử Apple phát hành trái phiếu với mệnh giá 1,000 USD trong khi 960 USD là giá được công bố. Lãi suất của trái phiếu là 4% mỗi năm, và được thanh toán định kì nửa năm một lần. Nhà đầu tư mua trái phiếu của Apple sẽ được nhận 20 USD mỗi 6 tháng để giữ trái phiếu.
Nhà đầu tư tìm mua trái phiếu này sẽ được nhận mức giá niêm yết từ nhà môi giới bao gồm 960 USD và thêm những khoản lãi tích lũy. Nhà môi giới sẽ tính toán khoản lãi phát sinh mỗi ngày được tích lũy và cộng thêm vào giá được công bố (tức giá sạch của trái phiếu).
Do đó, nếu nhà đầu tư mua trái phiếu trước ngày thanh toán khoản lãi tích lũy 20 USD định kỳ thì số tiền để mua trái phiếu lúc này sẽ kèm theo lãi tích lũy là 19 USD (vì chưa tới ngày thanh toán nên lãi tích lũy thấp hơn 20 USD), tức tổng số tiền nhà đầu tư phải bỏ ra sẽ là 960 + 19 = 979 USD.
Con số $979 này chính là giá bẩn của trái phiếu. (Theo Investopedia)

Giá sạch của trái phiếu là gì?

  • Xem đáp án

Giá sạch (Clean Price) là giá của trái phiếu coupon, trong đó không bao gồm các khoản thanh toán lãi tích lũy. Giá sạch thường là là giá được niêm yết trên các trang thông tin tài chính.
Giá sạch không bao gồm bất kì một khoản lãi nào giữa trong các khoản thanh toán lãi tích lũy định kì của trái phiếu

Giả sử Apple phát hành một trái phiếu có mệnh giá 1,000 USD, trong khi 960 USD là giá được công bố. Lãi suất trái phiếu hoặc lãi suất coupon là 4% mỗi năm, thanh toán định kì nửa năm. Kết quả là, nhà đầu tư sẽ nhận được 20 USD sau mỗi 6 tháng từ việc nắm giữ trái phiếu.
Giá được công bố 960 USD là giá sạch của trái phiếu. Nếu công thêm khoản lãi tích lũy thì giá sẽ trở thành giá bẩn. (Theo Investopedia)

Trái phiếu có đảm bảo là gì?

  • Xem đáp án

Trái phiếu có đảm bảo (Covered bond) là những chứng khoán nợ được phát hành bởi các tổ chức tài chính và được đảm bảo bằng những nhóm tài sản riêng biệt.
Những khoản vay được dùng làm tài sản cơ sở của trái phiếu có đảm bảo sẽ được giữ lại trên bảng cân đối kế toán của nhà phát hành. Vì thế, dù cho tổ chức tài chính đó có vỡ nợ, thì nhà đầu tư nắm giữ trái phiếu vẫn nhận được các khoản thanh toán hàng kì từ những tài sản cơ sở đó, cũng như là sẽ nhận lại được vốn ban đầu khi trái phiếu đáo hạn.
Và vì lớp bảo vệ cộng thêm này, trái phiếu có đảm bảo thường được đánh giá tín dụng rất cao.

Trạng Chứng

FILI







MÃ CHỨNG KHOÁN LIÊN QUAN (1)

TIN CÙNG CHUYÊN MỤC

Quy định mới về phát hành riêng lẻ trái phiếu Chính phủ

Chính phủ ban hành Nghị định số 83/2023/NĐ-CP sửa đổi, bổ sung một số điều của Nghị định số 95/2018/NĐ-CP ngày 30/6/2018 về phát hành, đăng ký, lưu ký, niêm yết và...

Quy mô thị trường trái phiếu đạt gần 36% GDP tại cuối tháng 9

Thị trường trái phiếu tại cuối tháng 9/2023 có quy mô khoảng 35.77% GDP năm 2022; trong đó, thị trường trái phiếu chính phủ (TPCP) đạt 22.76% GDP và thị trường trái...

Đầu tư Thành Thành Công huy động thêm 180 tỷ đồng trái phiếu, lãi suất 11%/năm

CTCP Đầu tư Thành Thành Công (Đầu tư TTC) vừa hoàn tất phát hành lô trái phiếu mã TTCCH2327001 để huy động 180 tỷ đồng. Đây là doanh nghiệp đóng vai trò hạt nhân...

Tổng giám đốc Lê Quốc Bình và vợ muốn thoái hết vốn để lấy tiền mua trái phiếu CII sắp phát hành

HĐQT CTCP Đầu tư Hạ tầng Kỹ thuật TP. HCM (HOSE: CII) thông qua kế hoạch huy động hơn 2,840 tỷ đồng trái phiếu từ cổ đông hiện hữu. Theo dòng sự kiện phát hành trái...

Giá trị giao dịch trái phiếu chính phủ tăng hơn 27% trong tháng 9/2023

Sở Giao dịch Chứng khoán Hà Nội (HNX) đã tổ chức 18 đợt đấu thầu trái phiếu chính phủ (TPCP) do Kho bạc Nhà nước (KBNN) phát hành trong tháng 9. Tổng khối lượng...

Lợi suất trái phiếu Việt Nam chìm sâu phản ánh điều gì?

Việc lợi suất trái phiếu chính phủ Việt Nam liên tục đi xuống đã giúp Chính phủ có thể huy động vốn với chi phí rẻ hơn, cũng như tạo điều kiện tái cấu trúc lại kỳ...

Nhiều lần vi phạm công bố thông tin, Vua Nệm bị xử phạt 55 triệu đồng

Theo thông tin công bố ngày 11/08, Ủy ban Chứng khoán Nhà nước (UBCKNN) ngày 31/07 đã ban hành quyết định xử phạt vi phạm hành chính với CTCP Vua Nệm.

Lãi suất huy động trái phiếu Chính phủ tiếp tục giảm trong tháng 7

Tháng 7, Sở Giao dịch chứng khoán Hà Nội (HNX) tổ chức 21 đợt đấu thầu trái phiếu Chính phủ (TPCP) và trái phiếu được Chính phủ bảo lãnh, với tổng khối lượng trúng...

“Giải pháp quan trọng nhất với TPDN là tháo gỡ, hỗ trợ và giám sát doanh nghiệp trả gốc và lãi trái phiếu”

Đây là khẳng định của Bộ trưởng Bộ Tài chính Hồ Đức Phớc khi trao đổi với báo chí sau khi thị trường giao dịch trái phiếu doanh nghiệp (TPDN) riêng lẻ vừa vận hành...

“Giấu” thông tin liên quan trái phiếu, một doanh nghiệp văn phòng phẩm bị phạt 85 triệu đồng

CTCP Văn phòng phẩm Hải Phòng đã bị xử phạt 85 triệu đồng. Do không gửi nội dung công bố thông tin đúng quy định cho Sở Giao dịch chứng khoán Hà Nội (HNX).


TIN CHÍNH




ĐỌC NHIỀU NHẤT


Hotline: 0908 16 98 98