Vietstock Daily 20/11: Thu hẹp xu hướng tiêu cực?

Vietstock Daily 20/11: Thu hẹp xu hướng tiêu cực?

Xu hướng giảm điểm khá mạnh trong các phiên gần đây khiến cho giới đầu tư lo lắng. Đây sẽ là yếu tố bất lợi đối với giao dịch thị trường. Mặc dù vậy sự sôi động của dòng tiền bắt đáy được coi là động lực giúp thu hẹp xu hướng tiêu cực trong các phiên tới.

I. NHẬN ĐỊNH THỊ TRƯỜNG CHỨNG KHOÁN NGÀY 20.11.2014

- Hai chỉ số thị trường tiếp tục giảm điểm, trong đó VN-Index giảm 0.99% về 588.35 điểm, còn HNX-Index giảm 0.67% dừng tại 89.64 điểm. VS-Small Cap giảm điểm mạnh nhất với 0.77%, tiếp theo là VS-Mid Cap giảm 0.76%, VS-Micro Cap giảm 0.44% và VS-Large Cap giảm 0.41%.

- Số ngành giảm điểm tiếp tục chiếm ưu thế với 21/23 nhóm ngành. Giảm điểm nhiều nhất là SX Nhựa – Hoá chất (-2.07%), SX Tôn thép (-1.81%), Dv Lưu trú – Giải trí (-1.36%). Các nhóm ngành nóng cũng giảm điểm mạnh với Khai khoáng (-1.23%), Xây dựng (-1.07%), Chứng khoán (-1.05%) và Bất động sản (-0.49%).

- Giao dịch ảm đạm diễn ra ngay từ đầu phiên giao dịch khi sắc đỏ chiếm ưu thế hoàn toàn trên thị trường. Trong đó ảnh hưởng giảm điểm từ nhóm cổ phiếu lớn là khá mạnh. Theo đó Top 10 cổ phiếu có ảnh hưởng mạnh lên thị trường như GAS, VNM, VCB, MSN, HPG… đã khiến VN-Index giảm hơn 0.91% đóng góp phần lớn vào đà giảm của chỉ số này. Ở phía ngược lại, KDC là cổ phiếu có đóng góp tích cực nhất nhưng chỉ giúp VN-Index tăng vỏn vẹn 0.37%. Đáng chú ý đà tăng của KDC trở lại sau 6 phiên giảm điểm liên tục. Việc KDC dự kiến mua 20 triệu cổ phiếu quỹ (7.84% vốn) được coi là động lực giúp KDC hồi phục trở lại.

- Nhóm cổ phiếu được giới đầu tư gom vào mạnh nhất trong phiên giao dịch hôm nay bao gồm FLC, VHG, SSI, KBC, ITA, HQC trên HOSE và KLF, PVX, CEO, SCR, FIT, SHS trên HNX. Trong đó FLC và KLF là các cổ phiếu nổi bật với khối lượng khớp lệnh đạt lần lượt 30.1 triệu cổ phiếu và 27.6 triệu cổ phiếu.

- Bên cạnh đó, dòng tiền đầu cơ cũng xuất hiện một số cổ phiếu như AVF, DCL, QBS, TNC, PPI, GTN, PLC, API, CVT… Các cổ phiếu này đều tăng điểm tích cực với giao dịch sôi động.

- Áp lực bán ra tăng mạnh về cuối phiên nhưng điều này cũng thúc đẩy hoạt động bắt đáy gia tăng hoạt động. Nhờ đó, thanh khoản thị trường tiếp tục duy trì sự tích cực. Cụ thể, trên HOSE, giúp khối lượng khớp lệnh tăng 2.16% và đạt 131.7 triệu đơn vị, thanh khoản trên HNX tăng 10.6% và khớp được 76.1 triệu đơn vị. Giao dịch thoả thuẩn có phiên đột biến trên HOSE với hơn 30.7 triệu cổ phiếu, trong đó nổi bật nhất là EIB với hơn 24.1 triệu đơn vị được trao tay.

- Khối ngoại tiếp tục bán ròng trên HOSE với 26.1 tỷ đồng. Trên HNX, họ mua ròng nhẹ trở lại với 2.1 tỷ đồng. Trên HOSE, họ bán ròng nhiều nhất ở GAS (17.6 tỷ đồng), VIC (15.3 tỷ đồng), KDC (7.6 tỷ đồng), BVH (2.8 tỷ đồng),... và mua ròng nhiều nhất ở HPG (5.6 tỷ đồng), NBB (5.1 tỷ đồng), KBC (3.1 tỷ đồng),... Trên HNX, họ mua ròng chủ yếu ở PVC (1.4 tỷ đồng), PVX (1.2 tỷ đồng), IVS (1.1 tỷ đồng),.. trong khi bán ròng mạnh nhất ở KLF với 1.6 tỷ đồng.

- Xu hướng giảm điểm khá mạnh trong các phiên gần đây khiến cho giới đầu tư lo lắng. Đây sẽ là yếu tố bất lợi đối với giao dịch thị trường. Mặc dù vậy sự sôi động của dòng tiền bắt đáy được coi là động lực giúp thu hẹp xu hướng tiêu cực trong các phiên tới.

PHÂN TÍCH KỸ THUẬT

Phân tích Xu hướng và Dao động giá

VN-Index – MACD cho tín hiệu bán mạnh. VN-Index tiếp tục điều chỉnh mạnh trong phiên giao dịch ngày 19/11/2014. VN-Index đã không thể phá vỡ được đường neckline (vùng 602 – 604 điểm) của mẫu hình Head & Shoulders dạng phức tạp. Các mẫu hình nến đỏ dài xuất hiện liên tiếp cho thấy nguy cơ điều chỉnh về mục tiêu giá của mẫu hình (vùng 550 – 560 điểm) đang tăng lên.

Chỉ báo MACD đã đảo chiều mạnh cho tín hiệu bán trong phiên giao dịch ngày 19/11/2014. Cùng với tín hiệu bán của hai đường +DI và -DI của Directional Movement System thì triển vọng ngắn hạn của VN-Index khá bi quan.

VN-Index đang test lại SMA200 (vùng 586 – 590 điểm). Nếu SMA200 trụ vững thì xu hướng tăng trưởng dài hạn sẽ tiếp tục được duy trì. Còn nếu kịch bản phá vỡ xảy ra thì nhà đầu tư cần hết sức thận trọng.

HNX-Index – Middle của Bollinger Bands đang hỗ trợ tốt. HNX-Index điều chỉnh trong phiên giao dịch ngày 19/11/2014. Tuy nhiên, đường middle của Bollinger Bands (vùng 88 – 88.5 điểm) đóng vai trò hỗ trợ tốt khi HNX-Index sụt giảm mạnh. Sau khi về gần ngưỡng này HNX-Index đã phục hồi nhẹ trở lại và thu hẹp bớt đà điều chỉnh.

Khối lượng tăng nhẹ và vẫn duy trì trên mức trung bình 20 phiên gần nhất (tương đương 65 triệu đơn vị) cho thấy lực cầu đang khá dồi dào trong ngắn hạn.

Chỉ báo Stochastic Oscillator đã cho tín hiệu bán trong vùng overbought và đang lao dốc mạnh nên rủi ro vẫn còn.

Phân tích Market Strength

VS-Arms VN duy trì mức cao trong phiên giao dịch ngày 19/11/2014 cho thấy bên bán chiếm ưu thế. EMA 5 ngày của VS-Arms VN đang đứng ở mức 0.80 cho thấy cung cầu cân bằng trong 5 phiên vừa qua.

VS-LBR VN đạt 0.74 trong phiên giao dịch ngày 19/11/2014 cho thấy nhà đầu tư lớn tham gia mạnh trong phiên này. EMA 5 ngày đang đứng ở mức 0.77 cho thấy nhà đầu tư lớn tham gia mạnh vào thị trường trong ngắn hạn.

Phân tích Dòng tiền

Biến động của dòng tiền thông minh: VS-NVI VN tiếp tục duy trì bên trên EMA 5 ngày. Điều này cho thấy dòng tiền thông minh vẫn còn bơm vào thị trường trong ngắn hạn. Bên cạnh đó, VS-NVI VN đã vượt lên trên EMA 20 ngày nên nguy cơ đảo ngược xu hướng dài hạn là không cao.

Biến động của dòng tiền từ khối ngoại: Khối ngoại tiếp tục bán ròng trong phiên giao dịch ngày 19/11/2014. Đường EMA 5 ngày của NetValForVN đang ở sâu bên dưới đường 0.

Tình trạng này đã kéo dài nhiều phiên liên tiếp nên nhà đầu tư cần thận trọng nếu tình trạng bán ròng vẫn tiếp diễn trong các phiên tới.

II. THỐNG KÊ THỊ TRƯỜNG NGÀY 19.11.2014

Phòng Nghiên cứu Vietstock