Vietstock Daily 16/03: Tiếp tục điều chỉnh trong ngắn hạn?

Vietstock Daily 16/03: Tiếp tục điều chỉnh trong ngắn hạn?

Các chỉ số thị trường nhanh chóng đảo chiều giảm điểm trở lại cho thấy áp lực bán trên thị trường hiện vẫn là khá mạnh. Dù thanh khoản đã có sự cải thiện nhưng vẫn đang duy trì ở mức thấp. Do đó, giới đầu tư nên hạn chế giải ngân mạnh và duy trì sự thận trọng nhất định trong giai đoạn hiện tại.

I. NHẬN ĐỊNH THỊ TRƯỜNG CHỨNG KHOÁN NGÀY 16/03/2016

- Các chỉ số thị trường diễn biến trái chiều trong phiên hôm nay. Cụ thể, chỉ số VN-Index giảm 0.22%, đứng tại 713.14 điểm; HNX-Index tăng 0.34%, đứng tại 87.45 điểm.

- Phiên tăng điểm khá mạnh hôm qua đã kích hoạt áp lực chốt lời nhanh chóng quay trở lại và khiến các chỉ số thị trường liên tục gặp khó khăn. Càng về cuối phiên, áp lực bán càng gia tăng và khiến VN-Index liên tục trượt dần và đảo chiều giảm điểm khi kết phiên.

- VNM là cổ phiếu hỗ trợ tích cực nhất cho thị trường trong phiên hôm nay khi kéo VN-Index tăng 0.2%. Tuy vậy, nỗ lực của cổ phiếu này vẫn là chưa đủ để giúp sự hưng phấn lan tỏa khi các cổ phiếu Large Cap còn lại đều đồng loạt suy yếu. Trong đó, chỉ riêng nhóm cổ phiếu dẫn dắt với VJC, SAB, VIC, NVL, VCB đã kéo VN-Index giảm hơn 0.4%.

- Nhóm cổ phiếu VN30 cũng chuyển biến theo chiều hướng tiêu cực khi sắc đỏ chiếm ưu thế trên diện rộng. Độ rộng của nhóm cổ phiếu này rất hẹp với 18 mã giảm so với chỉ 8 mã tăng và 4 mã đứng giá. Áp lực bán liên tục gia tăng cho thấy sức ép ngắn hạn lên nhóm cổ phiếu này vẫn là khá mạnh.

- Trái ngược với nhóm cổ phiếu Large Cap, tín hiệu giao dịch của các nhóm cổ phiếu Mid Cap, Small Cap và Micro Cap vẫn được duy trì khá ổn định. Dòng tiền vẫn đang luân chuyển rất chủ động giữa các nhóm cổ phiếu giúp nhiều cổ phiếu ghi nhận sắc xanh tích cực như CAV, DGW, DRH, EMC, SFG… Bên cạnh đó là nhóm cổ phiếu Bất động sản – Xây dựng với NLG, DXG, PTL, SJS, ITC, KDH… hay nhóm cổ phiếu Thủy sản với HVG, VHC…

- Thanh khoản trên cả hai sàn diễn biến trái chiều trong phiên hôm nay. Cụ thể, khối lượng khớp lệnh trên HOSE đạt 129.7 triệu đơn vị, tăng 3.03% so với phiên giao dịch ngày hôm qua. Trong khi đó, khối lượng khớp lệnh trên HNX giảm 9.1%, đạt gần 37.62 triệu đơn vị.

- Khối ngoại mua ròng trên HOSE với 17.85 tỷ đồng và bán ròng trên HNX với 2.36 tỷ đồng.

- Trên HOSE, VNM là cổ phiếu được mua ròng nhiều nhất với 48.89 tỷ đồng, theo sau là HPG (31.5 tỷ đồng) và HCM (8.68 tỷ đồng). Ở chiều ngược lại, VIC, NVL, GTN là các cổ phiếu bị bán ròng mạnh nhất với giá trị lần lượt hơn 14.8 tỷ đồng, 13 tỷ đồng và 12.48 tỷ đồng.

- Trên HNX, khối ngoại mua ròng chủ yếu ở API với 1.98 tỷ; trong khi bán ròng mạnh nhất ở VCG với 3.67 tỷ đồng.

- Các chỉ số thị trường nhanh chóng đảo chiều giảm điểm trở lại cho thấy áp lực bán trên thị trường hiện vẫn là khá mạnh. Dù thanh khoản đã có sự cải thiện nhưng vẫn đang duy trì ở mức thấp. Do đó, giới đầu tư nên hạn chế giải ngân mạnh và duy trì sự thận trọng nhất định trong giai đoạn hiện tại.

PHÂN TÍCH KỸ THUẬT

Phân tích Xu hướng và Dao động giá

VN-Index – Khối lượng sụt giảm mạnh

VN-Index giảm nhẹ trong phiên giao dịch 15/03, các TTCK trên thế giới đều biến động hẹp trong các phiên gần đây do nhà đầu tư chờ đợi thông tin lãi suất từ FED.

Nhìn chung VN-Index đang dao động trong biên độ 705 – 720 điểm gần 1 tháng nay.

Có nhiều tín hiệu đáng lo ngại như khối lượng sụt giảm mạnh, MACD, Stochastic Oscillator hình thành phân kỳ âm. Vì vậy, sự thận trọng là cần thiết trong ngắn hạn.

Vùng hỗ trợ gần nhất của chỉ số là 705 – 710 điểm, xa hơn là vùng 685 - 695 điểm. Ngưỡng kháng cự là 720 điểm.

HNX-Index – EMA 20 đang hỗ trợ tốt

HNX-Index bật tăng từ đường hỗ trợ động EMA 20 ngày (tương đương ngưỡng 86.6 điểm).

Tuy nhiên, rủi ro đảo chiều xu hướng khá cao do mẫu hình nến Bearish Engulfing hình thành cùng với tín hiệu phân kỳ giá xuống giữa chỉ số và chỉ báo Stochastic Oscillator, MACD.

Ngưỡng kháng cự là 88 điểm, ngưỡng hỗ trợ là 86.6 điểm.

Khối lượng giao dịch giảm sút và duy trì dưới trung bình 20 phiên (tương đương 49 triệu đơn vị). Nếu khối lượng không cải thiện thì xu hướng tăng của thị trường sẽ không bền vững.

Chiến lược đầu tư:

Nhà đầu tư có thể áp dụng chiến lược “mua đỏ, bán xanh” trong giai đoạn hiện nay.

Phân tích Market Strength

Trong phiên giao dịch ngày 15/03/2017, VS-Arms VN đạt giá trị 0.90. Điều này cho thấy cung cầu cân bằng trong phiên này. Đường EMA5 phiên ở trong vùng cung cầu cân bằng.

VS-B/SORD đạt mức 1.01 cho thấy khối lượng đặt mua khá cân bằng so với khối lượng đặt bán.

Phân tích Dòng tiền

Biến động của dòng tiền thông minh: Trong phiên ngày 15/03/2017, VS-NVI VN đi ngang nhưng vẫn ở trên EMA 20 phiên. Điều này cho thấy dòng tiền thông minh đang vào thị trường.

Biến động của dòng tiền từ khối ngoại: Khối ngoại mua ròng trong phiên giao dịch ngày 15/03/2017 (chỉ tính giao dịch khớp lệnh). Nhìn chung khối ngoại đang mua ròng trong thời gian gần đây.

II. THỐNG KÊ THỊ TRƯỜNG NGÀY 15.03.2016