Trading System Tuần 24 - 28/11: Các tín hiệu trái chiều xuất hiện ngày càng nhiều
Trading System Tuần 24 - 28/11: Các tín hiệu trái chiều xuất hiện ngày càng nhiều
Tín hiệu bán của hai đường +DI và –DI là một cảnh báo quan trọng cho thấy nguy cơ điều chỉnh đang ngày càng lớn dần. Mặc dù các mô hình còn lại như MA, BBs & PSAR, RMO Trade Model... vẫn duy trì trạng thái tích cực nhưng sự suy giảm của thanh khoản đã phản ánh sự thận trọng của nhà đầu tư trong thời gian gần đây khi mà các tín hiệu trái chiều xuất hiện ngày càng nhiều.
Phân tích các Trading System để xác định xu hướng, dự báo các điểm đảo chiều và chiến lược đầu tư trên thị trường chứng khoán Việt Nam. Chúng tôi sử dụng VS 100 để phân tích nhằm hạn chế các tín hiệu nhiễu từ các chỉ số VN-Index và HNX-Index.
Directional Movement System
Xu hướng: Giảm dài hạn – Giảm ngắn hạn
Sub-Indicator: Trạng thái Tăng đã chuyển sang Giảm cho thấy sự bi quan đang gia tăng khi mà thị trường đang trong giai đoạn có nhiều xáo trộn. Tuy nhiên, khoảng cách giữa hai đường này không quá lớn nên khả năng mô hình cho tín hiệu mua trở lại vẫn còn trong vài phiên tới.
Điểm đáng chú ý nhất là ADX liên tục giảm sâu và đang ở dưới mức 20. Vì vậy, tình trạng No Trade Zone có thể sẽ duy trì trong thời gian tới. Điều này cũng góp phần cho thấy xu hướng thị trường còn khá yếu trong ngắn hạn.
MA, BBs & PSAR
Xu hướng: Tăng
Sub-Indicator: Mô hình đã cho tín hiệu mua mạnh từ 4 tuần trước. Đường Parabolic SAR đang duy trì bên dưới giá báo hiệu khả năng tăng vẫn còn trong ngắn hạn. Tuy nhiên, khoảng cách giữa đường này và giá đang khá nhỏ nên vẫn có nguy cơ cho tín hiệu bán ngắn hạn.
Đường middle của Bollinger Bands đang đi lên và sẽ đóng vai trò hỗ trợ nếu giá có điều chỉnh trở lại.
MACD & STO
Xu hướng: Tăng
Sub-Indicator: Mô hình vẫn chưa cho tín hiệu bán trở lại dù thị trường biến động, giằng co mạnh. Điều này cho thấy đà giảm vẫn chưa trở lại trong ngắn hạn. Tuy nhiên, khối lượng giảm và rơi xuống dưới mức trung bình 20 phiên gần nhất chứng tỏ lực cầu đang yếu đi.
Chỉ báo Stochastic Oscillator đã cho bán trong vùng overbought và sắp rơi khỏi vùng này nên rủi ro trong ngắn hạn khá cao.
RMO Trade Model
Xu hướng: Tăng
Sub-Indicator: Hai đường Swing Trd 2 và Swing Trd 3 vẫn chưa cho tín hiệu bán. Tuy nhiên, khoảng cách giữa hai đường Swing Trd 2 và Swing Trd 3 không lớn nên khả năng cho tín hiệu bàn trở lại vẫn còn.
Chỉ báo RMO tiếp tục đi ngang trong những tuần gần đây. Nếu chỉ báo này vẫn duy trì bên trên đường 0 trong thời gian tới thì nhiều khả năng sẽ không có hiện tượng sụt giảm sâu xảy ra. Còn nếu RMO phá vỡ ngưỡng 0 thì nguy cơ giảm sâu là rất lớn.
Kết luận: Tín hiệu bán của hai đường +DI và –DI là một cảnh báo quan trọng cho thấy nguy cơ điều chỉnh đang ngày càng lớn dần. Mặc dù các mô hình còn lại như MA, BBs & PSAR, RMO Trade Model... vẫn duy trì trạng thái tích cực nhưng sự suy giảm của thanh khoản đã phản ánh sự thận trọng của nhà đầu tư trong thời gian gần đây khi mà các tín hiệu trái chiều xuất hiện ngày càng nhiều.
Nguyễn Quang Minh
