CMG bán cổ phần cho Samsung SDS giá tối thiểu 30,000 đồng/cp, đặt cược vào chuyển đổi số

27/06/2019 10:38

27-06-2019 10:38:32+07:00

Cùng với 300 tỷ đồng huy động được qua kênh trái phiếu, số tiền 750 tỷ đồng dự kiến thu được từ phát hành riêng lẻ cho đối tác Hàn Quốc, CMC Group ước tính huy động hơn 1,000 tỷ đồng trong năm 2019. Một mục tiêu đầy thách thức cũng được doanh nghiệp này đặt ra: Tăng doanh thu gấp 4 lần, lên 1 tỷ USD trong 5 năm tới.

ĐHĐCĐ thường niên 2019 của CMG diễn ra ngày 26/06 tại Hà Nội

Cuộc họp ĐHĐCĐ thường niên 2019 của CTCP Tập đoàn CMC (CMC Group, HOSE: CMG) được tổ chức ngày 26/06 đã thu hút lượng người đến dự đông hơn đáng kể con số khiêm tốn (quanh 20 người) của năm trước. Nhiều nội dung quan trọng đã được thông qua trong kỳ đại hội này.

Theo Phó Tổng Giám đốc phụ trách tài chính Lê Thanh Sơn, trong niên độ tài chính 2018 (kết thúc ngày 31/3/2019), CMG và các đơn vị thành viên hợp nhất thu về 5,186 tỷ đồng doanh thu thuần và 262 tỷ đồng lợi nhuận trước thuế, tăng trưởng lần lượt 6% và 20% so với năm trước, đạt 93% và 98% kế hoạch đề ra.

Lợi nhuận trước thuế trên BCTC riêng đạt gần 119 tỷ đồng, giảm 15% so với năm 2017 bởi một số đơn vị thành viên như CMC Telecom, Netnam tăng trưởng hoạt động kinh doanh nhưng vẫn duy trì mức cổ tức như các năm trước để giữ lại tái đầu tư hạ tầng viễn thông.

Do hoạt động theo mô hình holdings, cổ tức chia cho các cổ đông được lấy từ nguồn lợi nhuận sau thuế của công ty mẹ. Tỷ lệ cổ tức chi trả năm 2018 là 15%, bằng tiền mặt. Ngoài ra cổ đông còn được chia cổ phiếu thưởng từ thặng dư vốn với tỷ lệ 4.088%. Năm 2018, CMG trích 1% lợi nhuận vào quỹ thưởng HĐQT, BKS và tiếp tục được phê duyệt mức thưởng 1% nếu hoàn thành 90 – 100% kế hoạch và 3% nếu vượt kế hoạch năm 2019.

Đặt cược vào chuyển đổi số và kế hoạch doanh thu tỷ đô tới năm 2023

Trong năm 2018, CMG đã tái cấu trúc công ty, chia các đơn vị thành viên vào 3 khối chính gồm giải pháp công nghệ, kinh doanh quốc tế và dịch vụ viễn thông. Trong đó, khối giải pháp công nghệ mang về gần 3,460 tỷ đồng. Mục tiêu mà CMC đặt ra cho 5 năm tới là cán mốc doanh thu tỷ đô, trong đó khối giải pháp công nghệ được giao nhiệm vụ mang về 10,000 tỷ đồng doanh thu, gấp gần 3 lần hiện tại. Khối dịch vụ viễn thông góp 10,000 tỷ đồng và khối kinh doanh quốc tế là 5,000 tỷ đồng, lần lượt gấp 5.9 lần và 29 lần doanh thu hiện tại. Quy mô nhân sự tăng 3.6 lần lên 10,000 người.

Ban chủ tọa ĐHĐCĐ thường niên 2019 của CMG

“Một tỷ USD là mục tiêu vô cùng thách thức”, Chủ tịch HĐQT kiêm Tổng Giám đốc Nguyễn Trung Chính thừa nhận và cũng cho rằng sẽ có nhiều đối tác, cổ đông khó lòng tin được và đặt ra câu hỏi làm sao có thể hay tại sao cần làm như vậy. Theo ông Chính, khi không còn khoảng cách ngăn giữa nội địa và toàn cầu, nếu công ty không lên được tầm cỡ toàn cầu mà loanh quanh khu vực với doanh thu 250 triệu USD thì tương lai công ty sẽ có vấn đề.

Ông Chính cũng thừa nhận nếu chỉ dựa trên năng lực hiện có thì với mức tăng trưởng doanh thu chỉ đạt 15-20%. Do đó, về cách làm, CMG lựa chọn đi bằng cả hai chân tăng trưởng là thị trường mới và sản phẩm mới. Trong đó, khai thác thị trường mới là sứ mệnh của CMC Global. Quy mô nhân sự tại đơn vị thành viên này dự kiến sẽ lớn nhất trong tập đoàn sau 5 năm.

Ở thời điểm hiện tại, khối kinh doanh quốc tế ở giai đoạn mới đầu tư, mang về doanh thu 170.3 tỷ đồng, lỗ ròng 15.9 tỷ đồng trong năm 2018. Theo ông Chính, với nhu cầu tại Nhật Bản, Hàn Quốc hay các thị trường khác mà CMG đã có mặt, những gì CMG đạt được rất nhỏ và vẫn còn cơ hội nếu tạo ra được sản phẩm tốt, biết cách tận dụng để thâm nhập thị trường. Lãnh đạo CMG cho biết có kế hoạch mở thêm ở Hàn Quốc, Singapore và chi nhánh ở Sài gòn, trước đó CMC Japan đã thành lập cuối năm 2017.

“Chuyển đổi số” là từ khóa được nhắc nhiều trong các báo cáo và cuộc họp. Ông Chính cho biết, trong 5 năm tới CMC đặt cược vào chiến lược chuyển đổi số, trở thành một công ty số và hướng tới trở thành công ty hàng đầu trong cung cấp dịch vụ này. Theo giải thích của ông, công ty số dựa trên nền tảng số để điều hành, quản lý. Chuyển đổi sang công ty số không phải riêng việc của công ty công nghệ như CMG mà còn nhiều công ty truyền thống trở thành công ty ứng dụng công nghệ vào ngành kinh doanh truyền thống.

Microsoft, một trong các khách hàng của CMG, dự kiến sẽ tăng mạnh nhu cầu dữ liệu để nhằm đuổi kịp Amazon trong lĩnh vực chuyển đổi số. Ông Chính tiết lộ doanh số năm 2019 dự kiến sẽ tăng gấp đôi mức 20 triệu USD của năm ngoái. Với bản thân CMG, thông qua tăng cường năng lực, xây dựng công ty số và chuyển đổi số thành công, khối giải pháp công nghệ (vốn đóng góp 2/3 doanh thu) sẽ cải thiện biên lợi nhuận từ mức thấp 2% được kỳ vọng nâng lên 3-5%. Chuyển đổi số cũng được nêu là một trong các lý do CMG chọn Samsung SDS làm đối tác chiến lược chào bán cổ phần.

Dự kiến huy động thêm hơn 1,000 tỷ đồng trong năm 2019

Theo phương án phát hành, CMG chào bán không vượt quá 25 triệu cổ phần với mức giá tối thiểu 30,000 đồng/cp. Mức giá sàn trên hiện đang thấp hơn 23% so với thị giá cổ phiếu hôm 26/6. CMG dự kiến thu về 750 tỷ đồng, phân bổ 450 tỷ đồng để đầu tư vào các công ty thành viên và 300 tỷ đầu tư hạ tầng kỹ thuật. Sau khi được ĐHĐCĐ chấp thuận, CMG sẽ tiếp tục đàm phán và lên kế hoạch sẽ phát hành trong quý 2 – 3/2019.

Đối tác chiến lược từ Hàn Quốc này là công ty công nghệ thông tin thuộc Samsung có quy mô doanh thu 8.7 tỷ USD năm 2018. Ngoài việc có chung định hướng về cung cấp dịch vụ chuyển đổi số, điều mà CMG nhắm đến ở Samsung SDS còn là khả năng giúp CMG mở rộng kinh doanh ra thế giới, tăng doanh thu lợi nhuận, tờ trình cổ đông của CMG cho hay. Nếu mua toàn bộ lượng cổ phần chào bán, Samsung SDS sẽ trở thành cổ đông lớn nhất của CMG với tỷ lệ sở hữu 25%.

Bên cạnh đợt chào bán trên, CMG cũng có thêm hai đợt tăng vốn khác trong niên độ tài chính này bao gồm phát hành 2.94 triệu cổ phiếu thưởng tỷ lệ 4.088% và 3.6 triệu cổ phiếu ESOP cho cán bộ công nhân viên với giá 10,000 đồng/cp.

Phương án phát hành hành cổ phiếu ESOP thực tế đã được thông qua từ năm trước nhưng bị tạm dừng. Theo phương án mới, số cổ phiếu phát hành thêm cũng tăng thêm 240,000 cổ phiếu, qua đó nâng tỷ lệ phát hành lên 4.996%, xấp xỉ ngưỡng tối đa quy định (5%).

Số tiền huy động được từ các đợt tăng vốn dự tính đạt 786 tỷ đồng. Tháng 3/2019, trước khi kết thúc niên độ tài chính trước, CMG huy động được 300 tỷ đồng từ kênh trái phiếu doanh nghiệp với lãi suất năm đầu 8.6%/năm. Tổng số tiền huy động được trong năm ước tính đạt hơn ngàn tỷ đồng.

Đánh giá về các rủi ro đối với CMG, Chủ tịch HĐQT kiêm Tổng Giám đốc Nguyễn Trung Chính nêu ra một rủi ro về vĩ mô từ chu kỳ lạm phát 10 năm. Đây cũng là lý do ông cho rằng cần chuẩn bị chiến lược vốn. Theo đó, CMG cần huy động đủ nguồn vốn để chuẩn bị cho dài hạn, tránh ảnh hưởng đến các dự án đang thực hiện.

Cuối tháng 12/2017, CMC đã khởi động dự án CMC Creative Space tại khu chế xuất Tân Thuận, phường tân Thuận Đông, quận 7, TP.HCM, với diện tích hơn 1.3 ha với tổng mức đầu tư 883 tỷ đồng bao gồm 2 tòa nhà văn phòng làm việc và 1 trung tâm dữ liệu. Số tiền đầu tư đến năm 2018 là 82 tỷ đồng, dự kiến tòa nhà sẽ cơ bản xong vào tháng 3/2020. Năm 2018, CMG cũng đầu tư hơn 326 tỷ đồng vào hạ tầng viễn thông.

Trong chiến lược 5 năm, đầu tư của CMG sẽ tập trung vào 3 lĩnh vực gồm công nghệ, hạ tầng viễn thông (nằm ở trung tâm dữ liệu và kết nối, truyền dẫn) và block viễn thông mới. Tổng chi phí vốn CAPEX dự kiến khoảng 4,000 – 5,000 tỷ đồng. Bên cạnh đó, nhân sự kế hoạch tăng lên 10,000 người từ mức hơn 2,800 người hiện tại cũng sẽ phát sinh thêm chi phí.

Con trai nguyên cố Chủ tịch tham gia vào HĐQT

Kỳ họp ĐHĐCĐ lần này cũng đánh dấu sự xuất hiện thế hệ F2 trong ban lãnh đạo CMG. CTCP đầu tư MVI, cổ đông lớn nhất sở hữu 19.35% vốn, đã đề cử ông Hà Thế Vinh vào HĐQT khi Phó Chủ tịch HĐQT Hoàng Ngọc Hùng xin từ nhiệm.

Ông Hà Thế Vinh (bên phải) được bầu làm thành viên HĐQT CMG

Ông Vinh có tuổi đời khá trẻ (26 tuổi), tốt nghiệp cử nhân ngành khoa học máy tính tại Đại học Illinois tại Urbana–Champaign, Mỹ. Ông có thời gian thực tập và làm việc tại một số công ty công nghệ như Amazon Web Service, Time Dotcom Berhad (Malaysia).

9x này cũng là con trai nguyên cố Chủ tịch Hà Thế Minh, người sáng lập, định hướng và xây dựng CMG từ những ngày đầu khi được tách ra từ Viện nghiên cứu công nghệ Quốc gia.

Ngọc Linh

FILI