Vietstock Daily 29/07: Chinh phục ngưỡng kháng cự bất thành!

28/07/2015 18:32

28-07-2015 18:32:12+07:00

VN-Index chinh phục bất thành ngưỡng 640 điểm khiến thị trường quay đầu giảm mạnh. Thêm vào đó, việc khối ngoại bán ròng mạnh cũng khiến đà giảm thị trường có phần lùi sâu hơn. Tuy vậy, thanh khoản vẫn duy trì khá tốt có thể giúp giới đầu tư an tâm hơn.

I. NHẬN ĐỊNH THỊ TRƯỜNG CHỨNG KHOÁN NGÀY 29.07.2015

- Hai chỉ số đều quay đầu giảm điểm trong phiên giao dịch ngày 28/07. Cụ thể, chỉ số VN-Index giảm 0.63%, còn 631.47 điểm; trong khi chỉ số HNX-Index giảm có phần mạnh hơn khi mất 1.06%, còn 85.58 điểm.

- Số ngành giảm điểm chiếm ưu thế với 14/23 ngành. SX Tôn thép, Dược phẩm là hai ngành có mức giảm điểm mạnh nhất tương ứng với mức giảm 2.7% và 2.5%. Các ngành Chứng khoán, Bất động sản, Xây dựng cũng có một phiên giao dịch kém tích cực với mức giảm lần lượt là 1.37%, 0.32% và 0.28%. SX Thủy sản tuy không còn tăng mạnh như phiên hôm trước nhưng vẫn là ngành có mức tăng điểm mạnh nhất với 2.05% nhờ kỳ vọng được hưởng lợi từ TPP. Trong khi đó, nhóm Ngân hàng cũng có mức tăng khá 1.05% nhờ VCB.

- Đà hưng phấn có được trong phiên giao dịch hôm qua đã giúp chỉ số VN-Index tiến sát mốc 640 điểm trong phiên sáng. Tuy nhiên, VN-Index lại một lần nữa thất bại trong việc chinh phục mốc kháng cự này khi lực bán tăng mạnh trong phiên chiều và kéo các chỉ số thị trường lùi sâu.

- Đà giảm của thị trường xuất phát từ ảnh hưởng tiêu cực của nhóm BVH, VNM, HPG, GAS, BID, STB, HNG, MSN, VIC, PVD khiến chỉ số VN-Index giảm tổng cộng gần 0.6%, áp đảo so với đà tăng của top 10 cổ phiếu ảnh hưởng tích cực tới chỉ số khi chỉ tăng tổng cộng 0.25%. Diễn biến tương tự cũng xuất hiện trên sàn HNX khi đà giảm của top 10 cổ phiếu ảnh hưởng tiêu cực cũng áp đảo so với đà tăng của top 10 cổ phiếu ảnh hưởng tích cực tương ứng với 0.75% và 0.37%. Điều này góp phần giải thích cho đà giảm mạnh của hai chỉ số.

- Những tưởng đà hưng phấn từ nhóm cổ phiếu được hưởng lợi từ việc nới room hay Hiệp định TPP sẽ giúp đà tăng của thị trường tiếp tục duy trì trong phiên giao dịch ngày 28/07. Tuy nhiên, sóng tăng đã nhanh chóng kết thúc khi áp lực bán tăng mạnh khiến hàng loạt các cổ phiếu như FPT, REE, DRC, VSC, DMC hay VHC, TCM, TNG, TTF… đều đồng loạt chìm trong sắc đỏ. Tuy vậy, vẫn còn một vài cổ phiếu như HVG, KMR vẫn giữ được sắc xanh tích cực, thậm chí IDI còn giữ được mức giá trần với thanh khoản hơn 2.2 triệu cổ phiếu.

- Xu hướng tiêu cực của thị trường còn chịu tác động lớn từ nhóm cổ phiếu Large Cap như VNM, MSN, BVH, VIC…Nhóm Dầu khí như GAS, PVD, PGS, PVC, PVS vẫn tiếp tục thoái lui với diễn biến tiêu cực từ giá dầu. Trong khi đó, sắc xanh chỉ hiện diện ở VCB trong khi các cổ phiếu Ngân hàng còn lại đều đồng loạt giảm điểm.

- Phiên hôm nay chứng kiến giao dịch đột biến ở một vài cổ phiếu như KDC, NT2 hay ASM. Nếu như NT2 không có được sắc tím nhưng thanh khoản đã bất ngờ tăng mạnh lên gần 10.6 triệu cổ phiếu thì ASM với thanh khoản 3.9 triệu đơn vị đã tăng trần mạnh mẽ. Trong khi đó, với thông tin chính thức về việc chia cổ tức 200% với ngày 11/08 là ngày GDKHQ đã giúp KDC tăng trần với thanh khoản hơn 8 triệu cổ phiếu.

- Diễn biến ở nhóm cổ phiếu đầu cơ cũng không thực sự tích cực mặc dù dòng tiền vẫn tham gia khá sôi động ở DLG, FLC, OGC, KLF, FIT, KLS…

- Thanh khoản thị trường được gia tăng đáng kể trong phiên giao dịch ngày 28/07. Cụ thể, khối lượng giao dịch khớp lệnh trên sàn HOSE đã tăng 27.81%, lên 149.2 triệu đơn vị; trong khi đó, khối lượng khớp lệnh trên sàn HNX cũng tăng 7.45%, lên 48 triệu cổ phiếu.

- Khối ngoại tiếp tục đẩy mạnh đà bán ròng trên sàn HOSE với 86.3 tỷ đồng. Diễn biến tương tự cũng xuất hiện trên sàn HNX khi khối ngoại cũng đã bán ròng nhẹ 2.3 tỷ đồng.

KDC, VIC là những cổ phiếu bị khối ngoại bán ròng mạnh nhất trên sàn HOSE với 104.7 tỷ đồng và 37.6 tỷ đồng. LSS, IJC, HAG cũng bị khối ngoại bán ròng đáng kể tương ứng với 16.6 tỷ, 10.5 tỷ và 10.1 tỷ đồng. Ở chiều ngược lại, NT2, SSI là hai cổ phiếu được khối ngoại mua ròng với giá trị lần lượt là 29.7 tỷ và 23.5 tỷ đồng.

Trên sàn HNX, PVC, SDT, PVI la ba cổ phiếu bị khối ngoại bán ròng mạnh nhất tương ứng với 4.7 tỷ, 4.2 tỷ và 2.1 tỷ đồng. BCC, VND, NDN là ba cổ phiếu đáng chú ý nhất ở chiều ngược lại khi được khối ngoại mua ròng với giá trị lần lượt là 4 tỷ, 3.3 tỷ và 1.9 tỷ đồng.

- VN-Index chinh phục bất thành ngưỡng 640 điểm khiến thị trường quay đầu giảm mạnh. Thêm vào đó, việc khối ngoại bán ròng mạnh cũng khiến đà giảm thị trường có phần lùi sâu hơn. Tuy vậy, thanh khoản vẫn duy trì khá tốt có thể giúp giới đầu tư an tâm hơn.

PHÂN TÍCH KỸ THUẬT

Phân tích Xu hướng và Dao động giá

VN-Index – Mẫu hình nến Dark Cloud Cover xuất hiện. VN-Index hình thành mẫu hình nến Dark Cloud Cover trong phiên giao dịch ngày 28/07/2015 sau khi test lại vùng đỉnh cũ tháng 09/2014 (vùng 635-645 điểm). Điều này cho thấy khả năng điều chỉnh tăng cao trong ngắn hạn.

Vùng hỗ trợ đáng chú ý là đường trendline ngắn hạn và đáy cũ ngắn hạn 615-625 điểm. Nếu VN-Index rơi xuống dưới vùng 615-625 điểm thì sẽ hình thành nên mẫu hình Head & Shoulders với mục tiêu giá (target price) xuống đến vùng 585-590 điểm.

Chỉ báo RSI đã cắt xuống dưới SMA5 ngày nên khả năng điều chỉnh trở lại là khá cao trong các phiên tới. Tuy nhiên, khối lượng giao dịch tăng mạnh nên dự kiến đà giảm của VN-Index sẽ không quá sâu.

Chiến lược đầu tư: VN-Index đang test lại vùng 635-645 điểm thì nhà đầu tư cần bán ra để phòng ngừa rủi ro. Việc bắt đáy có thể thực hiện nếu VN-Index test tại vùng 615-625 điểm (trùng với đường trendline ngắn hạn).

HNX-Index – Chuẩn bị test lại vùng 84.5-85 điểm. HNX-Index tiếp tục điều chỉnh trong phiên giao dịch ngày 28/07/2015.

Những mẫu hình nến có bóng mờ bên trên dài (long upper shadow) xuất hiện liên tiếp cho thấy áp lực điều chỉnh vẫn còn do giá đang duy trì dưới middle của Bollinger Bands. Chỉ báo ADX (đường màu đen) đi xuống và +DI thu hẹp khoảng với -DI cho thấy HNX-Index vẫn chưa hình thành xu hướng rõ ràng trong ngắn hạn.

Vùng 84.5-85 điểm (đáy cũ 01/07/2015 và mức 38.2% của dãy Fibonacci Retracement) đang là hỗ trợ cho HNX-Index trong ngắn hạn. Nếu vùng này bị thủng thì nguy cơ điều chỉnh sâu là rất lớn.

Chiến lược đầu tư: Do HNX-Index đã xuyên thủng vùng 87-87.5 điểm (middle của Bollinger Bands) nên vùng này sẽ đóng vai trò kháng cự mạnh trong ngắn hạn. Việc mua thăm dò chỉ được ủng hộ nếu giá test lại vùng hỗ trợ 84.5-85 điểm.

Phân tích Market Strength

Trong phiên giao dịch ngày 28/07/2015, VS-Arms VN đạt giá trị 0.51. Điều này cho thấy bên mua tiếp tục chiếm ưu thế trong phiên này. Đường EMA 5 ngày của VS-Arms VN tiếp tục đi xuống dưới 0.8 chứng tỏ bên mua chiếm ưu thế trong ngắn hạn.

Trong phiên 28/07/2015, VS-LBR VN duy trì trên mức 0.65. Điều này cho thấy nhà đầu tư lớn vẫn tham gia mạnh vào thị trường trong phiên này. Đường EMA 5 ngày của VS-LBR VN hiện đạt mức 0.69 cho thấy nhà đầu tư lớn vẫn tham gia tích cực vào thị trường trong ngắn hạn.

Phân tích Dòng tiền

Biến động của dòng tiền thông minh: VS-NVI VN trong phiên ngày 28/07/2015 tiếp tục ở trên cả hai đường EMA 5 và EMA 20 ngày cho thấy dòng tiền thông minh vẫn tham gia vào thị trường xét ở góc độ ngắn hạn và dài hạn.

Biến động của dòng tiền từ khối ngoại: Trong phiên giao dịch 28/07/2015, khối ngoại bán ròng mạnh (chỉ tính giao dịch khớp lệnh). Điều này tiếp tục phản ánh động thái chốt của khối này khi chỉ số thị trường test lại vùng kháng cự mạnh.