Vietstock Daily 19/11: Bluechip sẽ giao dịch tích cực trở lại!

18/11/2014 21:26

18-11-2014 21:26:41+07:00

Đà giảm điểm ở nhóm cổ phiếu vốn hóa lớn trong những phiên gần đây có thể sẽ kéo dòng tiền hoạt động tích cực trở lại trên nhóm này trong các phiên tới. Thanh khoản ở mức cao cho thấy dòng tiền lớn vẫn đang duy trì trên thị trường.

I. NHẬN ĐỊNH THỊ TRƯỜNG CHỨNG KHOÁN NGÀY 19.11.2014

- Hai chỉ số thị trường đều cùng giảm điểm sau phiên tăng nhẹ hôm qua, trong đó VN-Index giảm 1.1% về 594.25 điểm, còn HNX-Index giảm 0.68% dừng tại 90.25 điểm. VS-Small Cap và VS-Micro Cap là 2 nhóm Market Cap vẫn tăng điểm, lần lượt 0.09% và 0.07%, còn VS-Mid Cap giảm 0.29%, và VS-Large Cap giảm nhiều nhất 0.86%.

- Sắc đỏ xuất hiện trên diện rộng với số nhóm ngành giảm điểm tăng lên 18 nhóm. Giảm điểm nhiều nhất là Nông – Lâm – Ngư (-1.33%), CNTT – Truyền thông (-1.23%), Dv Chuyên môn – KHCN (-1.19%), Chứng khoán (-1.01%). Cùng với Chứng khoán thì các nhóm cổ phiếu nóng khác cũng mang sắc đỏ. Nhóm tăng điểm nhiều nhất là Thiết bị Điện – Đ.tử VT (3.16%) với Dv Lưu trú và Giải trí (1.1%).

- Hoạt động bán ra được khởi động từ đầu phiên sáng và bị kích thích mạnh hơn khi các chỉ số thị trường không vượt qua được các mốc tham chiếu, đặc biệt là VN-Index đã bị một loạt cổ phiếu vốn hóa lớn kéo điểm xuống mạnh hơn cuối phiên khi nhóm này chịu áp lực xả hàng khá mạnh ở MSN, GAS, VIC, VNM, KDC (chủ yếu của khối ngoại), VCB, STB,... Top 10 cổ phiếu tác động giảm điểm lên VN-Index là 0.9%, cách xa mức đóng góp 0.05% của top 10 cổ phiếu tích cực.

- Dòng tiền vẫn đang xoay vòng giữa các cổ phiếu. Cụ thể, ngoài các mã tiếp tục thu hút mạnh nhà đầu tư như VHG, GTN, TSC, DRH, VNE, PXI, SAM,… thì các cổ phiếu đi ngang hoặc giảm điểm trước đó bắt đầu thu hút giới đầu tư trở lại như HHS, AVF, FCM, FCN, PET, HVG,…(HOSE), AAA, CEO,…(HNX). Trong khi đó, một số cổ phiếu khác bị xả hàng mạnh mặc dù mới chỉ tăng mạnh 1 phiên hay thậm chí vẫn đang trên đà giảm như TTF, DLG, HAR, IDI, ASM, HQC, FLC, KBC, PVT, KSA, SSI, HAG, ITA,…(HOSE), SHS, KLS, PVX, PVS, PVC, S99, KLF, SHB…(HNX).

- Mặc dù các chỉ số cùng giảm nhưng lực cầu chỉ hoạt động mạnh trên HOSE, giúp khối lượng khớp lệnh tăng trở lại với 18.4% và đạt 128.8 triệu đơn vị, trong khi thanh khoản giảm nhẹ trên HNX ở mức 3.5% và khớp được 68.8 triệu đơn vị.

- Khối ngoại đã đẩy mạnh bán ròng trên HOSE với giá trị lên tới 218.1 tỷ đồng. Trên HNX, họ cũng bán ròng 5.7 tỷ đồng. Trên HOSE, họ bán ròng nhiều nhất ở KDC (104.3 tỷ đồng), MSN (89.5 tỷ đồng), VIC (20.7 tỷ đồng), GAS (5.0 tỷ đồng),... và mua ròng nhiều nhất ở NBB (12.4 tỷ đồng), HSG (7.4 tỷ đồng), DQC (2.3 tỷ đồng),... Trên HNX, họ bán ròng chủ yếu ở PVL (1.8 tỷ đồng), PLC (1.5 tỷ đồng), SHB (1.2 tỷ đồng),.. trong khi các cổ phiếu có giá trị mua ròng không đáng kể.

Như vậy, đáng chú ý là khối ngoại gần đây đã bán ròng liên tục ở KDC, tổng cộng 326.6 tỷ đồng kể từ phiên 04/11. Ngày 11/11, KDC vừa chính thức công bố thông tin Mondelēz sẽ đầu tư 7,864 tỷ đồng (370 triệu USD) để nắm 80% cổ phần của mảng kinh doanh bánh kẹo đã được tái cấu trúc.

- Đà giảm điểm ở nhóm cổ phiếu vốn hóa lớn trong những phiên gần đây có thể sẽ kéo dòng tiền hoạt động tích cực trở lại trên nhóm này trong các phiên tới. Và đây là yếu tố giúp nâng đỡ VN-Index trụ vững quanh mốc 600 điểm. Thanh khoản ở mức cao cho thấy dòng tiền lớn vẫn đang duy trì trên thị trường.

PHÂN TÍCH KỸ THUẬT

Phân tích Xu hướng và Dao động giá

VN-Index – Chuẩn bị test lại SMA200. VN-Index điều chỉnh khá mạnh trong phiên giao dịch ngày 18/11/2014. VN-Index đang duy trì bên dưới đường trendline ngắn hạn và đồng thời cũng là đường neckline (vùng 602 – 604 điểm) của mẫu hình Head & Shoulders dạng phức tạp. Vì vậy, nguy cơ điều chỉnh về mục tiêu giá của mẫu hình (vùng 550 – 560 điểm) đang tăng lên.

Chỉ báo MACD đã đảo chiều mạnh và có thể cho tín hiệu bán trong các phiên tới. Hai đường +DI và -DI của Directional Movement System tiếp tục phân kỳ mạnh sau khi cho tín hiệu bán trong tuần trước nên triển vọng khá bi quan.

VN-Index sẽ test lại SMA200 (vùng 585 – 590 điểm) trong các phiên tới. Nếu SMA200 trụ vững thì xu hướng tăng trưởng dài hạn sẽ tiếp tục được duy trì.

HNX-Index – Chỉ báo Stochastic Oscillator đã cho tín hiệu bán. HNX-Index điều chỉnh trong phiên giao dịch ngày 18/11/2014. Khối lượng giảm nhẹ nhưng vẫn duy trì trên mức trung bình 20 phiên gần nhất (tương đương 65 triệu đơn vị) cho thấy lực cầu đang khá dồi dào trong ngắn hạn.

HNX-Index đã không thể vượt qua vùng đỉnh cũ tháng 03/2014 (vùng 91 – 94 điểm). Vì vậy, dự kiến quá trình giằng co, tích lũy sẽ còn tiếp diễn trong thời gian tới.

Chỉ báo Stochastic Oscillator cũng đã cho tín hiệu bán trong vùng overbought nên rủi ro đang gia tăng. Đường middle của Bollinger Bands (vùng 88 – 88.5 điểm) sẽ đóng vai trò hỗ trợ nếu HNX-Index sụt giảm mạnh trở lại.

Phân tích Market Strength

VS-Arms VN duy trì mức cao trong phiên giao dịch ngày 18/11/2014 cho thấy bên bán chiếm ưu thế. EMA 5 ngày của VS-Arms VN đang đứng ở mức 0.80 cho thấy cung cầu cân bằng trong 5 phiên vừa qua.

VS-LBR VN đạt 0.74 trong phiên giao dịch ngày 18/11/2014 cho thấy nhà đầu tư lớn tham gia mạnh trong phiên này. EMA 5 ngày đang đứng ở mức 0.77 cho thấy nhà đầu tư lớn tham gia mạnh vào thị trường trong ngắn hạn.

Phân tích Dòng tiền

Biến động của dòng tiền thông minh: VS-NVI VN tiếp tục duy trì bên trên EMA 5 ngày. Điều này cho thấy dòng tiền thông minh vẫn còn bơm vào thị trường trong ngắn hạn. Bên cạnh đó, VS-NVI VN đã vượt lên trên EMA 20 ngày nên nguy cơ đảo ngược xu hướng dài hạn là không cao.

Biến động của dòng tiền từ khối ngoại: Khối ngoại tiếp tục bán ròng mạnh trong phiên giao dịch ngày 18/11/2014. Đường EMA 5 ngày của NetValForVN đang ở sâu bên dưới đường 0.

Tình trạng này đã kéo dài nhiều phiên liên tiếp nên nhà đầu tư cần thận trọng nếu tình trạng bán ròng vẫn tiếp diễn trong các phiên tới.