Vietstock Daily 20/07: Tâm lý e ngại ở mức cao

19/07/2016 17:54

19-07-2016 17:54:08+07:00

Việc thị trường đảo chiều nhanh chóng sau phiên tăng điểm tích cực hôm qua cho thấy tâm lý e ngại đang duy trì ở mức cao. Do đó giới đầu tư vẫn nên thận trọng quan sát và hạn chế việc mở rộng đầu tư trong giai đoạn hiện tại.

I. NHẬN ĐỊNH THỊ TRƯỜNG CHỨNG KHOÁN NGÀY 20/07/2016

- Các chỉ số thị trường đồng loạt giảm điểm trong phiên hôm nay. Trên HOSE, chỉ số VN-Index giảm 0.85%, đứng tại 667.76 điểm. Trên HNX, HNX-Index giảm 0.92%, đứng tại 86.25 điểm.

- Các mã lớn như VNM, VCB, HPG, HSG, BVH, HCM… đồng loạt khởi sắc trong phiên giao dịch buổi sáng giúp VN-Index hồi phục nhẹ trở lại quanh mốc 675 điểm. Tuy nhiên, áp lực chốt lời tiếp tục tăng mạnh về cuối phiên khiến BVH bị kéo về tham chiếu trong khi HPG, HSG, HCM quay đầu giảm điểm, kết hợp cùng các cổ phiếu Bluechip khác như VIC, BID, GAS, CTG, MSN, STB, HT1, MBB, TTF, EIB… tác động tiêu cực lên VN-Index. Trong đó, chỉ riêng VIC, GAS, MSN cùng nhóm cổ phiếu Ngân hàng với BID, CTG, STB, MBB, EIB đã kéo chỉ số này giảm hơn 0.9%.

- Trái ngược với giao dịch kém tích cực của các cổ phiếu Bluechip thì sự khởi sắc của VNM, VCB và SSI đã thu hút sự chú ý của giới đầu tư. Trong đó VNM là cổ phiếu nổi bật nhất khi có phiên tăng giá mạnh mẽ cùng khối lượng khớp lệnh lên đến hơn 1.8 triệu cổ phiếu. Nhiều khả năng dòng tiền đã hoạt động mạnh mẽ nhằm đón đầu KQKD quý 2 sắp được công bố ở nhóm cổ phiếu này.

- Áp lực chốt lời cũng nhanh chóng lan sang các nhóm cổ phiếu Mid Cap và Small Cap. Dòng tiền chỉ tập trung ở một số cổ phiếu như BFC, CSV, DHG, DTL, EVE, SBT…Trong khi đó, một số cổ phiếu tăng điểm mạnh gần đây như LIX, TTF, KSB… lại nằm sàn về cuối phiên.

- Nhóm cổ phiếu nóng cũng có kết quả giao dịch tương tự. Dòng tiền đầu cơ cũng giảm bớt sự sôi động khi số lượng cổ phiếu nóng tăng trần đã giảm đi đáng kể. Trong khi đó nhiều cổ phiếu nóng quen thuộc vẫn đang bị bán tháo mạnh như AGR, BGM, KSA, KSH, LCM, VNH…

- Sức ép tháo hàng tăng cao thúc đẩy dòng tiền bắt đáy hoạt động tích cực hơn trên thị trường. Cụ thể, khối lượng khớp lệnh trên HOSE đạt 131 triệu đơn vị, tăng 6.8% so với phiên giao dịch ngày hôm qua. Trong khi đó, khối lượng khớp lệnh trên HNX tăng mạnh 16.1%, đạt 51 triệu đơn vị.

- Khối ngoại mua ròng trên HOSE với 89.5 tỷ đồng và mua ròng trên HNX với 16.66 tỷ đồng.

Trên HOSE, KBC là cổ phiếu được mua ròng nhiều nhất với 19.15 tỷ đồng, theo sau là SSI (16 tỷ đồng) và MSN (12.5 tỷ đồng). Ở chiều ngược lại, VIC, PVD, HSG là các cổ phiếu bị bán ròng mạnh nhất với giá trị lần lượt 13.3 tỷ đồng, 7.4 tỷ đồng và 5.4 tỷ đồng..

Trên HNX, khối ngoại mua ròng chủ yếu ở PVS và VND với 12.3 và 6.5 tỷ đồng; trong khi bán ròng mạnh nhất ở VGS và DBC với 4.7 tỷ đồng và 4.5 tỷ đồng.

PHÂN TÍCH KỸ THUẬT

Phân tích Xu hướng và Dao động giá

VN-Index – Chưa vượt được ngưỡng 680 điểm

VN-Index tiếp tục thoái lùi từ ngưỡng 680 điểm trong phiên giao dịch ngày 19/07/2016. Chỉ số đang tạo đỉnh sau thấp hơn đỉnh trước và Dark Cloud Cover cho thấy rủi ro đang lớn dần.

RSI tiếp tục đi xuống và rơi khỏi vùng overbought.

Vùng 650-660 điểm, tương đương cận trên của kênh giá cũ sẽ là vùng hỗ trợ quan trọng. Nếu vùng này bị phá vỡ thì hiện tượng giảm sâu sẽ xảy ra.

HNX-Index – Duy trì trên middle của Bollinger Bands

Giá vẫn đang có xu hướng đi ngang bên trên middle của Bollinger Bands (vùng 85.3-85.7 điểm) nên rủi ro vẫn chưa quá lớn ở thời điểm hiện tại. Nếu vùng này hỗ trợ tốt thì đà tăng sẽ còn được kỳ vọng.

RSI đang về lại gần vùng 40-50 của chỉ báo này. Nếu vẫn duy trì trên vùng này thì tình hình không quá bi quan. Ngược lại, nếu breakout xuất hiện thì đáy cũ 81-83 điểm có thể được test lại.

Chiến lược đầu tư:

Nhà đầu tư không nên mở vị thế mua mới nhiều.

Canh bán ra đối với danh mục có tỷ trọng cổ phiếu cao ở các nhịp tăng

Phân tích Market Strength

Trong phiên giao dịch ngày 19/07/2016, VS-Arms VN đạt giá trị 1.19. Điều này cho thấy cung cầu cân bằng trong phiên này. Trong khi đó, đường EMA 5 ngày của VS-Arms VN về lại vùng cung cầu cân bằng.

VS-B/SORD VN đạt mức 0.87 cho thấy khối lượng đặt mua vẫn ở trạng thái khá cân bằng với khối lượng đặt bán.

Phân tích Dòng tiền

Biến động của dòng tiền thông minh: Trong phiên ngày 19/07/2016, VS-NVI VN duy trì trên EMA 20 ngày. Điều này cho thấy dòng tiền thông minh tham gia mạnh vào thị trường trong các phiên hôm nay.

Biến động của dòng tiền từ khối ngoại: Trong phiên giao dịch 19/07/2016, khối ngoại mua ròng. Nhà đầu tư cần hết sức chú ý động thái của khối này vì nếu họ quay lại bán ròng thì có thể gia tăng áp lực điều chỉnh của thị trường.

II. THỐNG KÊ THỊ TRƯỜNG NGÀY 19.07.2016